ANÁLISE ECONÔMICA E FINANCEIRA DE UMA MICROEMPRESA

Resumo

Introdução: A análise das Demonstrações Contábeis apresenta uma visão geral das condições financeiras, econômicas e patrimoniais das empresas, além de auxiliar na tomada de decisão dos gestores e fornecer informações sobre o desempenho do negócio. Devido a isto, o objetivo deste trabalho foi realizar uma análise econômico-financeira em uma microempresa, situada na cidade de Dom Pedrito/RS. A empresa atua no ramo do comércio de mercadoria (alimentos) há 28 anos, sendo as decisões tomadas sem o controle financeiro adequado e onde uma análise das demonstrações contábeis por parte do gestor nunca havia sido realizada. As demonstrações contábeis analisadas foram o Balanço Patrimonial e a Demonstração do Resultado do Exercício (DRE), referentes ao período de 2019 e 2020. As técnicas aplicadas foram a analise vertical e horizontal e o cálculo de indicadores financeiros de liquidez e rentabilidade. O período de análise foram os anos de 2019 e 2020. Salienta-se que este trabalho foi desenvolvido no componente curricular de Estrutura e Análise das Demonstrações Contábeis, no curso de Administração. Metodologia: As demonstrações contábeis analisadas foram fornecidas pelo proprietário, sendo o DRE e o Balanço Patrimonial elaborados pelo contador da empresa. Para analise foram utilizadas as técnicas de análise vertical e horizontal. Também foram calculados os indicadores financeiros de Liquidez (Corrente, Seca e Imediata) e de Rentabilidade (Margem Líquida, Rentabilidade do Ativo e Rentabilidade do Patrimônio Líquido). O período de análise foram os anos de 2019 e 2020. Resultados: Os resultados que se destacaram pela análise vertical da DRE, no ano de 2020, foi o Custo da Mercadoria Vendida que representou 57,30% da receita bruta, mais da metade da receita total da empresa, assim como o lucro líquido do mesmo ano, que representou 34,20% da receita bruta. No Balanço Patrimonial, do ano de 2020, foi verificado que os estoques representaram 86,56% do Ativo e as Disponibilidades somente 13,42%. O lucro líquido do exercício de 2020 representou 31,79% do ativo da empresa. Na análise horizontal da DRE percebeu-se um aumento de 108,44% nas vendas em 2020 em comparação com o ano de 2019. Acredita-se que este aumento nas vendas foi em parte devido a pandemia, isto é, neste período as pessoas passaram a estocar mantimentos em suas casas. Salienta-se que o lucro operacional líquido apresentou um aumento de 234,01% de 2019 para 2020. No Balanço Patrimonial foi relevante o aumento na conta Estoque em 136,29%, na comparação de 2019 com o ano de 2020. No cálculo dos indicadores de liquidez, foi verificado que a Liquidez Corrente diminuiu de 311,20 (ano 2019) para 293,26 (ano de 2020) o que representando uma queda na sua saúde financeira. Este índice mede o quanto a empresa possui em dinheiro, em bens e em direitos realizáveis no curto prazo, para quitar suas dívidas no mesmo período. O índice de Liquidez Imediata diminuiu de 2019 para 2020, de 0,22 para 0,13, representando uma diminuição nas disponibilidades e um aumento nos valores dos bens e direitos em curto prazo. No cálculo da Liquidez Seca verificou-se que o índice caiu de 71,41 (ano 2020) para 39,36 (ano 2019), representando uma baixa circulação do estoque no ano de 2020, o que pode refletir em uma má gestão sobre o volume de compras de mercadorias para revenda. Os resultados obtidos no cálculo dos indicadores de rentabilidade mostraram que a Margem Líquida evoluiu de 16% para 35%, de 2019 para 2020, respectivamente. Isto significa que o percentual de lucratividade gerado aumentou, ou seja o o lucro liquido foi maior e as vendas liquidas também. O indicador de Rentabilidade do Ativo aumentou de 16% para 32%, representando a eficiência da empresa na geração de lucro sobre os investimentos totais no ano de 2020 em comparação com 2019. O índice de Rentabilidade do Patrimônio Líquido aumentou de 16% para 32% de 2019 para 2020, respectivamente. Isto demonstra que aumentou o retorno sobre o investimento realizado pelo dono da empresa. Conclusões: As empresas com baixo controle financeiro sobre suas atividades possuem uma menor taxa de sobrevivência no mercado, e por conta disso é de suma importância medir a situação econômico-financeira do negócio para administrar com eficiência. O gestor com a utilização de técnicas de analise econômico-financeira poderá conseguir melhores resultados para a empresa em um curto prazo. Acrescenta-se que por meio da análise econômico-financeira realizada, será possível a elaboração de um planejamento financeiro, da organização das contas patrimoniais e de resultado, de controle do fluxo de caixa e das obrigações a curto e longo prazo.